מדד סטטיסטי המשמש להערכת הפיזור והשונות של נתונים סביב הממוצע שלהם. בשוק ההון, סטיית תקן מודדת את התנודתיות של נכס פיננסי, כאשר סטייה גבוהה מעידה על שינויים חדים בערך הנכס וסטייה נמוכה מעידה על יציבות יחסית.
משקיעים משתמשים בסטיית תקן כדי להעריך סיכון ולנתח את יציבות ההשקעה. היא מהווה מרכיב מרכזי בחישוב התנודתיות ההיסטורית ובהערכת סיכונים בתיקים פיננסיים.
השפעה על מסחר והשקעות:
- משמשת כלי לחישוב סיכון של נכסים פיננסיים.
- מסייעת בזיהוי השקעות יציבות לעומת תנודתיות.
- משקיעים מנוסים משלבים אותה עם מדדים נוספים כדי לפתח אסטרטגיות מסחר יעילות.
דוגמה לחישוב:
אם ממוצע התשואה של מניה מסוימת הוא 8%, אך התשואות בפועל נעות בין 2% ל-14%, סטיית התקן תהיה גבוהה ותעיד על סיכון מוגבר. אם התנודות קטנות יותר, היא תהיה נמוכה וההשקעה תיחשב יציבה יותר.